El impacto del One Big Beautiful Bill Act en los emprendedores
El 4 de julio se firmó en Estados Unidos la ley conocida como One Big Beautiful Bill Act, un paquete de reconciliación diseñado para transformar la fiscalidad empresarial. Esta legislación ofrece nuevas oportunidades para que los fundadores de startups impulsen su crecimiento. A continuación, exploramos las disposiciones clave y cómo los emprendedores pueden aprovecharlas al máximo.
Alivio inmediato para la innovación con la deducción de I+D
Una de las reformas más significativas es la eliminación de la amortización de los costos de investigación y desarrollo (I+D) a lo largo de varios años, un problema persistente bajo la Sección 174. A partir del año fiscal 2025, los gastos de I+D realizados en EE.UU. serán completamente deducibles en el mismo año en que se realicen. Esto representa una victoria para las startups tecnológicas que buscan reinvertir agresivamente en el desarrollo de productos.
Además, las startups con ingresos brutos anuales promedio inferiores a $31 millones pueden aplicar esta modificación de manera retroactiva, lo que permite enmendar las declaraciones de impuestos de 2022 a 2024 y potencialmente obtener reembolsos.
- Inventariar los gastos de I+D por año para evaluar si vale la pena enmendar declaraciones anteriores.
- Planificar estrategias de deducción acelerada, ya sea enmendando o aplicando la deducción en 2025-2026.
- Prepararse para la orientación del IRS sobre elecciones y detalles técnicos de presentación.
Reforma del QSBS: salidas tempranas más atractivas
El marco del Qualified Small Business Stock (QSBS) se ha vuelto más favorable para los fundadores al elevar el límite de activos brutos de $50 millones a $75 millones, ampliando la elegibilidad. También introduce nuevas exclusiones escalonadas de ganancias de capital: 50% para acciones mantenidas al menos tres años, 75% para cuatro años y 100% para cinco años.
Esto reduce la presión sobre los fundadores y empleados para esperar cinco años antes de vender sus acciones, generando interés en oportunidades de fusiones y adquisiciones, transacciones secundarias y eventos de liquidez en sectores de rápido movimiento como la inteligencia artificial.
- Monitorear el nivel de activos brutos de la empresa para mantenerse dentro del umbral de $75 millones.
- Educar a empleados, inversores y posibles adquirentes sobre los beneficios escalonados del QSBS.
- Considerar la reestructuración de los cronogramas de salida para aprovechar las exclusiones parciales.
Reinstauración de la depreciación adicional para impulsar la inversión en capital
Para las startups intensivas en capital y hardware, la depreciación adicional del 100% ha sido restablecida de manera permanente para propiedades tangibles calificadas. Esto se aplica a propiedades puestas en servicio después del 19 de enero de 2025, incluyendo equipos, maquinaria y propiedades de producción específicas.
Este cambio permite que las compras de capital se conviertan en deducciones inmediatas, liberando flujo de caja crítico para reinvertir en el negocio.
- Acelerar la adquisición de equipos calificados programados para su implementación.
- Considerar escenarios de arrendamiento frente a compra, ya que comprar puede ofrecer mayores ventajas fiscales iniciales.
- Consultar con un asesor fiscal para coordinar la planificación de gastos de capital con los cronogramas de depreciación adicional.
Implementar esta nueva ley requiere planificación proactiva y asesoramiento experto. Comience auditando su registro de I+D, revisando estrategias de salida y asegurando deducciones fiscales aceleradas. Con la orientación del IRS aún emergente, es crucial mantenerse al tanto de los plazos, la claridad de definiciones y las reglas de depreciación. Esta legislación marca una ola de reformas fiscales favorables para los emprendedores, y el momento es ideal para que las startups ágiles ahorren significativamente y obtengan beneficios.
